Регуляторные проблемы не являются чем-то новым для Binance, и во многих случаях в прошлом ему удавалось преодолевать или обходить такие препятствия и в конечном итоге работать с регулирующими органами.
Однако, когда дело доходит до Соединенных Штатов, биржа оказалась под прицелом нескольких агентств.
Ряд финансовых регуляторов США продолжают расследования в отношении криптобиржи. Некоторые из этих расследований датируются 2018 годом, и теперь один из основных регуляторов рынка деривативов в США подал иск в связи со своим расследованием, которое началось в начале 2021 года.
28 марта Комиссия по торговле товарными фьючерсами США подала иск против Binance вместе с ее генеральным директором Чанпэном Чжао и бывшим директором по соблюдению требований Сэмюэлем Лимом.
В иске утверждается, что Binance нарушила законы США о деривативах, предложив свои услуги по торговле деривативами клиентам из США без регистрации у соответствующих регуляторов рынка. CFTC обвинила Binance в том, что коммерческий успех важнее соблюдения нормативных требований.
Судебный процесс также попал в заголовки газет, потому что CFTC выдвинула обвинения не только против биржи, но и против Чжао и Лима. Регулятор США также обвинил Binance и ее генерального директора в семи нарушениях Закона о товарных биржах и правил контролируемых иностранных компаний.
Дэвид Во, управляющий редактор Daily Economy в Американском институте экономических исследований, сказал , что иск CFTC не удивителен, учитывая всеобъемлющий подход правительства США к криптовалютным предприятиям — регуляторы, похоже, используют все мыслимые меры, чтобы обуздать расширение отрасли. .
«Существенные действия регулирующих органов могут побудить Binance все чаще перемещать свои бизнес-операции за пределы США. Более того, учитывая значительную долю Binance.US в объеме торгов биткойнами в США, потенциальное закрытие американских операций биржи может привести к снижению объема внутренних торгов, если трейдеры не перейдут на альтернативные платформы».
CFTC активно преследовала крупные компании, ранее инициировав принудительные действия регулирующих органов в отношении Tether и Bitfinex, что привело к серьезным изменениям в криптоландшафте. Иск против Binance ничем не отличается.
Недавнее: Секрет питчинга для венчурных капиталистов-мужчин: женщины-основатели криптовалют взлетают
CFTC потребовала запретить Binance, Zhao, Lim и всем аффилированным лицам торговать с зарегистрированными лицами, владеть какой-либо долей в товарах, регистрироваться или освобождаться от налогов в CFTC или действовать в качестве принципала, должностного лица или сотрудника зарегистрированного лица. Он также потребовал, чтобы Binance выплатила торговую прибыль, доходы, комиссионные и сборы, полученные от клиентов из США, а также выплатила гражданские штрафы, наложенные судом, и предстала перед судом присяжных по этому вопросу.
Судьба Binance в США в настоящее время выглядит неопределенной
В иске CFTC собраны доказательства, в том числе записи внутреннего чата Чжао с руководителями Binance. Некоторые рыночные эксперты считают, что это вполне может решить судьбу глобальной биржи криптовалют в Соединенных Штатах.
Марк Фидельман, основатель SmartBlocks, сказал , что судебный процесс может свести на нет многолетний прогресс, достигнутый дочерней фирмой Binance в США, Binance.US, которая, как заявила глобальная биржа, функционирует как независимая организация. Фидельман сказал: «Обвинения против Binance жесткие, и штрафы могут привести к прекращению бизнеса».
Помимо нормативных нарушений, в иске особо упоминаются торговые дочерние компании Binance.US Merit Peak. CFTC утверждала, что Чжао напрямую контролирует Binance и все связанные с ней компании.
Выдержка из иска CFTC. Источник: CFTC
Иск также конкретно связывает Trust Wallet, Binance Labs (из-за влияния США) и многих сотрудников Binance с участием США, в том числе нанятых на бирже разработчиков сообщества, называемых «Ангелами Binance», в качестве основания для подачи заявки в США.
Самым пугающим обвинением может быть то, что у Binance было около 300 учетных записей, прямо или косвенно связанных с Чжао, которые торговали против клиентов.
Выдержка из иска CFTC. Источник: CFTC
В прошлом судебные иски CFTC против крипто-компаний урегулировались крупными штрафами и приказами о прекращении деятельности. Терренс Янг, юрист Гарвардского юридического факультета и управляющий директор фирмы Swan Bitcoin, специализирующейся на биткойнах, сказал , что маловероятно, что Binance.US будет продолжать работать намного дольше, в зависимости от того, что CFTC докажет в суде.
«С одной стороны, Binance.US предлагает меньше продуктов, чем Binance, и имеет клиентов, которые идентифицируют себя как США, а Binance.US распознает клиентов из США. С другой стороны, если CFTC сможет доказать суду, что Binance.US помог Binance переманивать клиентов из США, которые хотели делать более экзотические продукты и использовать VPN, чтобы скрыть свою американскую идентичность, то Binance.US может оказаться нежизнеспособным в будущем».
Binance не ответила напрямую на запрос о комментариях.
Фирма опубликовала публичный ответ на иск, в котором Чжао сказал, что жалоба, по-видимому, содержит неполное перечисление фактов, и они «не согласны с характеристикой многих вопросов, заявленных в жалобе».
Многие считают судебный процесс критически важным для будущего Binance в США, а некоторые далее классифицируют его как политический шаг регуляторов.
НОВОЕ: Согласно знакомым источникам, иск @CFTC был снят с @binance без предупреждения, как и уведомление @coinbase Уэллса. Некоторые профессионалы отрасли считают, что это был политический шаг со стороны CFTC, чтобы показать SEC, что это скорее товарный вопрос.
— Элеонора Терретт (@EleanorTerrett) 27 марта 2023 г.
Адам Кокран, разработчик децентрализованных финансов и ангел-инвестор, в ветке Twitter объяснил конечный сценарий судебного процесса. Он сказал, что если Binance и другие упомянутые руководители не будут взаимодействовать с судами США или не будут защищать себя в суде, то победит CFTC. Однако, если они примут участие, «тогда процесс обнаружения откроет все их книги на международном уровне для регулирующих органов США из всех организаций, включая те, которые лично принадлежат Чжао, для решения других вопросов».
18/23
Единственным полубезопасным путем для Binance здесь, вероятно, является урегулирование, которое CFTC по-прежнему будет настаивать на выплате миллиардов в качестве компенсации и гражданских штрафов, но может позволить CZ и др. избежать признания вины.
— Адам Кокран (adamscochran.eth) (@adamscochran) 27 марта 2023 г.
Возможные последствия для крипторынка
Обвинения CFTC против Binance серьезны, и криптообмену есть о чем беспокоиться, а не только CFTC. Обмен также в настоящее время расследуется SEC, Министерством юстиции и Службой внутренних доходов.
В конце 2022 года Binance занимала 92% рынка от общего объема транзакций биткойнов (BTC). В начале прошлого года рыночная доля биржи составляла всего 45%, но отмена торговых сборов в июне и крах конкурирующей биржи FTX в ноябре помогли ей привлечь потребителей.
Binance является важным источником рыночной ликвидности. Ключевые маркет-мейкеры используют Binance для совершения сделок и получения ликвидности. Любое нарушение работы Binance повлияет на способность рынка находить цены и источники ликвидности. В конечном итоге от этого пострадают розничные клиенты и институциональные трейдеры.
Хотя большинство этих текущих расследований и обвинений CFTC на данный момент являются простыми обвинениями и не были доказаны в суде, Джейсон Аллегранте, главный юридический директор банка цифровых активов FireBlocks, сказал , что исход судебного процесса CFTC может ускорить Тенденция ухода компаний с рынка США.
«В зависимости от того, как в конечном итоге повлияет на Binance, это может вызвать шок на мировых рынках цифровых активов. Хорошо это или плохо, но Binance теперь похожа на критическую инфраструктуру финансового рынка, учитывая объем глобальных сделок, которые проходят через нее. Прерывание обслуживания Binance приведет к серьезному нарушению источников ликвидности на рынке», — пояснил он.
Он добавил, что в долгосрочной перспективе появятся альтернативные источники ликвидности в виде новых участников, в том числе традиционных участников финансового рынка, таких как Nasdaq, которая только что объявила о планах выхода на рынки цифровых активов.
Недавнее: как запрет TikTok в США может повлиять на криптоиндустрию
Аллегранте сказал, что регулирующие органы США работают над тем, чтобы «вытеснить криптовалюту, создавая юридические трудности, а также правовую неопределенность». Он привел в пример Coinbase, публичную криптовалютную биржу, регулируемую США, которая недавно получила уведомление Уэллса от SEC.
Он заявил: «Теперь у вас есть другая биржа, которая получила жалобу о принудительном исполнении от регулятора сырьевых товаров за то, что в основном занимается тем же бизнесом. Для криптографии это худшее из обоих миров — одна компания имеет обвинение в SEC, Coinbase, а другая — в обвинении CFTC, Binance».
Binance ходит по натянутому регуляторному канату по всему миру и за прошедшие годы получила множество жалоб на несоблюдение требований из таких стран, как Великобритания, Япония, Германия, Австралия и многих других. Однако иск CFTC, по мнению многих экспертов, может стать камнем преткновения на шее биржи.
Источник: Сointеlеgrаph
